大行晨報 - 儲局9月按兵不動機會濃｜大行晨報
美國數據好壞不一，市場預期美聯儲9月維持利率不變的機會較高。美國勞工部上周首次申領失業救濟人數21.6萬，按周減少1.3萬，預期23.4萬，前值修訂為22.9萬。勞工部第2季非農單位勞工成本修正後升2.2%，預期漲1.9%，初值升1.6%。
美國聯儲局報告顯示，第2季家庭財富按季升3.7%至154.28萬億美元，創新高，主要受惠股票上升。7月消費者信貸額增104億美元，增幅低於預期。美國8月ISM非製造業指數從7月的52.7升至54.5，為2月以來最高，反映通脹壓力依然高企，而美國經濟的韌性，尤其是勞動力市場，將使美聯儲能夠繼續加息；以上消息推升美元。
紐儲銀2月前料不會加息
美聯儲克利夫蘭聯邦儲備銀行行長梅斯特（Loretta Mester）表示，在通脹率降至2%之前，肯定不會繼續加息，也不會等到通脹率達到2%時才減息，預計明年初不會減息。
紐約聯儲總裁威廉斯表示，對聯儲局應否進一步加息未有既定立場，視乎數據而定。CME美聯儲監測顯示，市場預期美聯儲9月20日維持利率5.25至5.5厘不變的機會達93%。美匯指數上周五收市，在105.05水平整固，上方阻力105.80、106.40，下方支持104.20、103.40。
EIA美國上周原油庫存減少630.7萬桶，預期降206.4萬桶。報告顯示，9月第一周原油庫存減少637萬桶，超出預期的減少206萬桶。由於油組+繼續持續削減供應，原油價格獲得支持。此外，全球最大的石油出口國沙特阿拉伯表示，打算在2023年全年延長自願減產每日166萬桶，有助於限制 WTI油價的潛在下行空間。紐約期油上周五收市，在每桶87.23美元整固，下方支持85.15、82.45、80.20美元。
美國商品期貨交易委員會 （CFTC）持倉數據，截至9月5日當周，COMEX黃金投機者淨好倉增加8206手合約，至66340手，WTI原油期貨投機性淨好倉增加72159手至225035手。黃金走勢可能面臨越大的壓力，因為更高的通脹可能會對美聯儲的貨幣政策路徑和美元構成影響。現貨金價上周五收市，在每盎司1918.19美元整固，下方支持1900、1880美元。
新西蘭統計局公布，第2季度製造業銷售按年增長2.9%，前值下降2.1%。8月澳紐銀行商品價格指數從前值-2.6%降至-2.9%。新西蘭第2季度貿易條件指數升至0.4%，前值為下降1.5%，預期為下降1.3%。除經濟數據外，中國經濟放緩和房地產債務危機，可能會對與中國相關性高的紐元，造成一定的拋售壓力。
澳次季實質增長勝預期
利率機會（WIRP）工具顯示，投資者預期，新西蘭儲備銀行（RBNZ）不會在2月份的會議之前宣布任何加息，而將利率穩定在5.5%。紐元上周五收市，在0.5882水平整固，上方阻力0.5980、0.6065、0.6145。
澳洲統計局公布數據顯示，第2季實質國內生產總值（GDP）較前季增長0.4%，略勝預期增長0.3%，按年增長2.1%，市場預期為1.8%，緩和澳洲經濟衰退的擔憂，刺激澳元。澳元上周五收市在0.6376水平整固，上方阻力0.6480、0.6560。澳元穩，美元走勢仍強勁，但澳元反彈動力不足，料短期較難大幅反彈。
獨立外匯分析員
徐惠芳
